Опционы временной спред

Календарный спред. Бесплатный курс по опционам.

опционы временной спред

Контакты Горизонтальный спред Горизонтальный спред календарный, временной спред — это опционная стратегия с ограниченным риском и потенциалом прибыли, которая заключается в одновременной покупке и продаже одного типа опционов колл или пут с одинаковой ценой исполнения, но разными датами экспирации.

При использовании временного спреда инвестор ожидает, что цена акции будет находиться около цены исполнения на момент выполнения краткосрочного контракта, а затем начнет двигаться опционы временной спред благоприятном направлении.

учебный счет на бинарных опционах

Эта стратегия довольно консервативна, поскольку она подразумевает движение цены сначала в одном направлении, а затем в другом. Из-за больших возможностей при выборе цен опционов можно извлечь выгоду из движения базового актива в любом направлении.

Наиболее распространёнными пропорциями являются ино трейдер может выбрать и любую другую пропорциональность по своему усмотрению. Если рынок растёт свыше проданного страйка, то обязательства на покупку фьючерса по одному из проданных опционов обеспечиваются купленным опционом как и в бычьем спредеа остальные проданные коллы на указанном страйке принесут соответствующий убыток. Если базовый фьючерс стоит на месте или снижается в стоимости, то трейдер сократит свой риск, так как в данной конструкции больше проданных коллов, которые в этом случае не выходят в деньги, и трейдер получает по ним опционную премию, чем сокращает убыток по купленному опциону. Пропорциональный колл спред Если трейдер покупает ближний по страйку опцион пут и продаёт более удалённые в сторону снижения фьючерса путы, то опционы временной спред получит прибыль при развитии снижения цены фьючерса, ограниченного страйком проданных опционов пут значение данного опционы временной спред является точкой максимальной доходности конструкции на момент экспирации. Однако если стоимость фьючерса продолжит снижение более проданного страйка, то трейдер получит соответствующий убыток, его принесут проданные путы, которые не перекрыты купленными.

В случае резких рыночных движений календарный спред может дать отрицательный результат, но использование этой стратегии может быть оправдано, поскольку опционы временной спред часто обеспечивает привлекательное отношение потенциальной прибыли к рискам.

Если до августа цена будет колебаться в районе 85 долларов, а затем к сентябрю повысится до 95 долларов, это приведет к получению прибыли от роста внутренней стоимости дальнего опциона и премии от ближнего.

книги по опционам чекулаев обучение по биржевым опционам

Еще по теме